外盘科技杀跌降温！A股震荡反弹窗口开启
一、盘面上 隔夜全球科技股集体调整，三星电子利好落地大跌，带动欧美半导体、科技板块重挫，但外围做空动能已明显衰竭，美股相关科技标的超卖严重、跌幅逐步收窄，日韩股市今日大概率同步止跌放缓，为A股营造温和修复外围环境。 国内政策底线托底明确，金融监管总局再度强调死守金融风险底线、杜绝市场系统性爆雷风险，彻底封杀大盘中期大跌空间，A股整体将维持震荡结构性行情。资金层面，昨日市场交投情绪持续降温，机构、游资买卖盘双双萎缩，且卖盘出逃力度大幅减弱，两市资金由中幅流出转为微幅流出，市场惜售情绪浓厚，抛压基本释放完毕。 整体盘面无系统性风险，短期不具备单边下跌条件，大概率依托外盘止跌走出超跌反弹行情，行情核心依旧是摒弃普涨、聚焦独立强势题材，避开弱势补跌板块，紧盯资金抱团主线。 二、板块分析 1、AI算力/半导体 近期全球芯片板块因利好兑现出现集体抛售，存储芯片前期涨幅过高、业绩基数抬升导致增速预期放缓，引发估值回调，但AI全产业链牛市并未终结。除存储外，算力、封装、半导体材料等分支仅温和涨价，业绩增长空间充足。 资金端认可度极高，昨日机构逆势护盘，小幅加仓光学光电子、半导体设备、材料及先进封装，游资重点扫货CPO、PCB赛道，多资金集体抄底，板块短期止跌概率极大，有望成为带动大盘反弹的主力，适合低吸博弈修复行情。 2、人形机器人 行业利好持续落地，工信部确认今年人形机器人整机产量有望突破10万台，行业进入早期商业化阶段，2030年市场规模预计大幅攀升，产业逻辑扎实。 资金面是近期仅次于AI算力的机构重仓赛道，超35家个股获主力持续加仓，中线趋势稳固。短期虽有机构小幅减仓、随大盘震荡调整，但板块指数守住关键均线，趋势未走坏，震荡后仍有继续冲高机会，可逢调整布局中线行情。 3、车路云一体化 北京落地46亿重磅基建项目，各地密集启动招标建设，行业迈入全链路落地阶段，技术体系趋于完善。但板块短板明显，无人驾驶整体业绩尚未兑现，机构吸筹严重不足，仅少数个股获试探性建仓。 技术面持续走弱，受20日线持续压制，不断逼近调整新低，未出现止跌信号，爆发力和持续性都偏弱，仅适合极短线套利，不建议中长期布局。 4、AI应用 “十五五”人工智能五大发展思路出炉，政策持续护航行业发展，AI产业规模保持30%以上高增速，商业闭环逐步成型。但板块最大问题在于业绩兑现不畅，机构整体关注度偏低。 技术面持续震荡下行，不断创出调整新低，暂无企稳迹象，仅少量资金潜伏布局，短期难有强势行情，以低位磨底为主。 三、热点个股 主力资金重点 1、惠科股份(001399)：光学光电子核心标的，昨日获多家机构大额净买入，单日机构买入力度居两市首位，两日连续获机构加仓，是科技赛道机构核心护盘个股，短期修复确定性高。 2、白云电器(603861)：能源设备人气股，机构单日买入占比极高，在科技股调整阶段成为资金避险布局方向，短线抗跌性较强。 游资狙击核心 1、威尔高(301187)：CPO+PCB双重热门概念，深南东路、宁波桑田路两大知名游资联手重金净买入，资金合力明确，贴合AI算力修复主线，短线弹性充足。 2、实益达(002137)：光学光电子+先进封装赛道，获游资大手笔扫货，贴合半导体修复行情，短线具备反弹潜力。 3、中天火箭(003009)：商业航天题材，瑞鹤仙独家重仓买入，题材独立于科技调整行情，存在独立冲高机会。 板块潜力 1、机器人：艾迪精密、怡合达，中线机构重仓标的，调整充分、趋势未破，适合低吸持有； 2、车路云：光庭信息、万通智控，短线题材套利标的，博弈政策利好脉冲行情； 3、AI应用：昆仑万维、蓝色光标，低位潜伏标的，等待板块企稳修复。 .陈.栋.看.市
 |