华西证券(002926):2025年度风险控制指标情况报告

时间：2026年06月08日 20:55:27 中财网

原标题:华西证券:2025年度风险控制指标情况报告

2025年度风险控制指标情况报告
公司已实现对各风险种类、全部业务条线、全体分支机
构、全体子公司的风险管理全覆盖。2025年，公司继续从组
织架构、制度体系、信息系统、指标体系、员工队伍、风险
处置等六个方面推动全面风险管理体系建设。公司严格按照
监管要求落实风险控制指标动态监控和管理工作，及时开展
综合压力测试及各类专项压力测试，确保风险控制指标持续
符合监管标准。

一、报告期内公司主要风险控制指标情况（母公司口
径）
单位：元

风控指标	2024年12月31日	2025年12月31 日	预警标 准	监管标 准
核心净资本	17,840,970,571.18	19,107,544,729.08
附属净资本	0.00	0.00
净资本	17,840,970,571.18	19,107,544,729.08
净资产	22,836,561,295.60	23,953,315,643.05
各项风险资本准备之和	8,763,265,096.95	8,547,972,586.52
表内外资产总额	67,916,847,033.96	66,847,713,754.86
风险覆盖率	203.59%	223.53%	≥120%	≥100%
资本杠杆率	26.30%	28.84%	≥9.6%	≥8%
流动性覆盖率	265.55%	301.03%	≥120%	≥100%
净稳定资金率	203.54%	211.86%	≥120%	≥100%
净资本/净资产	78.12%	79.77%	≥24%	≥20%
净资本/负债	41.26%	45.86%	≥9.6%	≥8%
净资产/负债	52.81%	57.49%	≥12%	≥10%
自营权益类证券及其衍 生品/净资本	11.66%	3.79%	≤80%	≤100%
自营非权益类证券及其 衍生品/净资本	149.53%	142.24%	≤400%	≤500%

注：中国证监会在本报告期修订了相关计算标准，2024年末数据已按2025年1月1日施行的《证券公司风险控制指标计算标准规定》重新计算列示。

报告期内，公司以净资本和流动性为核心的各主要风险
控制指标均持续符合监管标准。

二、动态风险控制指标监控情况
公司建立了风险控制指标动态监控体系，制定了《风险
控制指标管理办法》、《风险限额管理办法》、《压力测试
管理办法》等制度，明确了风险控制指标监控及压力测试等
工作要求。

公司风险控制指标的动态风险管理流程包括风险识别、
评估、监测、控制与报告。公司建立了风险控制指标动态监
控技术系统，指定专人对净资本等风险控制指标进行日常监
控与报告。公司根据自身资产负债状况和业务发展情况，建
立了净资本补足机制，确保净资本等各项风险控制指标符合
规定标准。

三、风险控制指标压力测试情况
2025年上半年，公司根据中国证券业协会下发的通知，
组织开展了2025年度综合压力测试。2025年下半年，公司
内部自行组织开展了2025年下半年综合压力测试。测试结果
显示，公司在轻、中、重度压力情景各项风险控制指标均未
触及监管预警标准。

公司在开展证券承销、利润分配、设立子公司或增资子
公司、开展重大创新业务等重大业务或经营行为时，均开展
了风险控制指标压力测试，在测算分析基础上提出经营管理
建议，确保公司的各项风险控制指标符合监管要求。

华西证券股份有限公司
2026年6月8日