|
27股获买入评级 最新:德业股份
| 时间：2026年04月15日 14:40:24 中财网 |
4月15日给予德业股份(605117)买入评级。
盈利预测、估值与评级：考虑到储能需求的持续景气，该机构上调公司2026-2027年盈利预测，新增2028 年盈利预测，预计公司26-28 年实现归母净利润54/65/75亿元（上调21%/上调29%/新增），当前股价对应2026-2028 年PE 分别为25/20/17 倍。考虑到新兴市场光储需求的持续景气，该机构持续看好公司长远发展，维持“买入”评级。
风险提示：光储装机不及预期风险；原材料价格波动风险；逆变器市场竞争加剧风险；关税政策变动风险
该股最近6个月获得机构13次买入评级、5次推荐评级、1次跑赢行业评级。
【14:36 凯莱英(002821)：在手订单快速增长 新兴业务有望持续发力】
4月15日给予凯莱英(002821)买入评级。
盈 利预测与投资建议：源于在手订单快速增长，该机构调整盈利预测，该机构预计2026-2028 年公司收入80.19、98.10、120.27 亿元（调整前2026-2027 年约75.50、88.55 亿元），同比增长20.22%、22.34%、22.59%。源于新兴业务大幅增长，规模效应有望带动其毛利率快速提升，该机构预计2026-2028 年公司归母净利润14.15、18.40、24.00 亿元（调整前2026-2027 年约13.21、16.06 亿元），同比增长24.92%、30.07%、30.42%。考虑公司凭借技术等综合优势成为国内CDMO领导者，引领行业快速增长，维持“买入”评级。
风险提示事件：研究报告使用的公开资料可能存在信息滞后或更新不及时的风险核心技术人员流失风险；原材料供应及其价格上涨的风险，环保和安全生产风险；汇率波动风险。
该股最近6个月获得机构12次买入评级、5次推荐评级、4次增持评级、2次买入-A的投评级、2次跑赢行业评级、2次强烈推荐评级、1次"买入"评级、1次优于大市评级。
【14:36 网宿科技(300017)：看好26年安全及边缘云业务提速】
4月15日给予网宿科技(300017)买入评级。
盈利预测与估值：
该机构预计公司26 年-27 年归母净利润为9.54/12.83 亿元（较前值分别调整-1.94%/8.97%），预计28 年归母净利润为16.46 亿元（三年复合增速为27.22%），对应EPS 为0.39/0.52/0.67 元。下调26 年盈利预测主要考虑到CDN 业务增速修复短期仍承压，上调27 年盈利预测主要由于看好公司长期毛利率改善趋势。参考可比26 年47.9x PE（Wind），考虑到AI 时代公司业务空间加速拓展，给予公司26 年60x PE，目标价23.40 元（前值14.47 元，26E 36.2xPE），维持“买入”评级。
风险提示：AI 应用流量增长不及预期；CDN 行业竞争格局恶化。
该股最近6个月获得机构5次买入评级、2次增持评级、1次跑赢行业评级、1次推荐评级。
【14:36 燕京啤酒(000729)：改革带动升级与利润表现亮眼】
4月15日给予燕京啤酒(000729)买入评级。
盈利预测与估值：
公司业绩预告26Q1 归母净利润2.6-2.7 亿元，同比+55-65%；扣非归母2.5-2.7 亿元，同比+65-75%，结构升级&费用精简带动利润率显著提升，该机构上调公司盈利预测，预计 26-27 年EPS 0.71/0.80 元（较前次上调2%/持平），引入28 年EPS 0.88 元，参考26 年可比公司PE 均值18x，考虑公司25-27 年公司净利润CAGR（29%）高于可比均值（8%），给予公司26 年25xPE，目标价 17.75 元（前次目标价17.25 元，对应26 年25x PE），维持“买入”评级。
风险提示：竞争加剧，行业需求不及预期，食品安全问题。
该股最近6个月获得机构20次买入评级、8次增持评级、3次强推评级、2次推荐评级、1次优于大市评级、1次"买入"评级、1次买入-A的投评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级。
【14:31 安克创新(300866)：高端化带动毛利率提升 25Q4扣非超预期】
4月15日给予安克创新(300866)买入评级。
盈利预测：
风险提示：
该股最近6个月获得机构27次买入评级、3次强推评级、2次优于大市评级、1次“买入”的投评级、1次“增持”投资评级。
【14:31 江淮汽车(600418)：2025Q4亏损收窄显韧性 尊界领跑高端化】
4月15日给予江淮汽车(600418)买入评级。
盈利预测和投资评级公司受益华为赋能，鉴于尊界S800 爆款等，后续有望开启新一轮产品周期。该机构预计公司2026-2028 年营收为784、1165、1431 亿元，同比增速为68%、49%、23%；实现归母净利润25.3、81.1、124.1 亿元，同比增速为249%、220%、53%；EPS 为1.12、3.60、5.50 元；对应当前股价，2026-2028 年PE 估值分别为41、13、8 倍。鉴于公司与华为合作的尊界新品周期开启、高端化加速，公司2026 年新车有望复刻爆款逻辑，维持“买入”评级。
风险提示汽车（新能源汽车）销量增速不及预期；新能源汽车行业竞争加剧风险；新车开发进程不及预期；细分市场竞争加剧风险；智能化发展进度不及预期。
该股最近6个月获得机构11次买入评级、2次推荐评级、2次增持评级、1次强推评级。
【14:11 盛科通信(688702)：国产超节点时刻临近 看好公司核心卡位】
4月15日给予盛科通信-U(688702)买入评级。
盈利预测、估值与评级
风险提示：
该股最近6个月获得机构6次买入评级、5次增持评级、1次推荐评级。
【12:36 科前生物(688526)2025年报点评：盈利能力持续改善 关注疫苗新品成长潜力】
4月15日给予科前生物(688526)买入评级。
投资建议：
风险提示：
该股最近6个月获得机构10次买入评级、1次跑赢行业评级。
【12:36 耐普矿机(300818)：新签订单高增长 业绩有望改善】
4月15日给予耐普矿机(300818)买入评级。
盈利预测、估值与评级
风险提示：
该股最近6个月获得机构6次买入评级、3次增持评级、1次“买入”投资评级。
【12:36 行动教育(605098)25年报点评：业绩展现韧性 携手钉钉共研AI课程】
4月15日给予行动教育(605098)买入评级。
盈利预测与投资评级：Q3、Q4 业绩强势回暖，26Q1 趋势有望延续。
风险因素：教育行业系统性风险，宏观经济对企业家参加管理培训意愿的影响，网点扩张或带来费用增加，AI 产品研发带来研发费用增加。
该股最近6个月获得机构15次买入评级、6次增持评级、1次强烈推荐投资评级、1次推荐评级。
【12:36 盈趣科技(002925)：25年营收稳健增长 经营趋势向好】
4月15日给予盈趣科技(002925)买入评级。
投资建议：
风险提示：
该股最近6个月获得机构2次买入评级、1次买入-A的投评级。
【12:36 长安汽车(000625)2025年年报点评：业绩符合预期 三大计划稳步推进】
4月15日给予长安汽车(000625)买入评级。
盈利预测与投资评级：考虑上游原材料涨价/人民币升值对整车公司盈利产生负面影响，该机构下调公司2026/2027 年归母净利润至50/70 亿元（原为75/102 亿元），该机构预期公司2028 年归母净利润为88 亿元。对应PE 分别为20/14/11x。考虑公司深蓝/阿维塔/启源三大品牌向上，智能化/全球化持续推进，该机构仍维持长安汽车“买入”评级。
风险提示：海外汽车行业销量不及预期；合营企业盈利恢复不及预期；新能源新车型销量不及预期。
该股最近6个月获得机构18次买入评级、5次推荐评级、4次增持评级、2次跑赢行业评级、2次"买入"评级、1次强推评级、1次增持-A评级。
【12:31 海光信息(688041)：全年及一季度收入持续高增 “双芯战略”加速落地】
4月15日给予海光信息(688041)买入-A评级。
投资建议：
风险提示：
该股最近6个月获得机构25次买入评级、4次增持评级、2次买入-A评级、2次强推评级、2次推荐评级、1次优于大市评级。
【12:31 蔚蓝锂芯(002245)2025年年报点评：业绩超市场预期 全极耳产品开始起量】
4月15日给予蔚蓝锂芯(002245)买入评级。
盈利预测与投资评级：由于高端产品放量，该机构上修26-27 年业绩至10.1/13.9 亿元（原预测10.0/13.1 亿元），新增28 年归母净利润预测20.1亿元，同比+42%/+38%/+45%，26-28 年对应PE 为22x/16x/11x，给予26年30xPE，对应目标价26 元，维持“买入”评级。
风险提示：下游需求不及预期，原材料价格波动，市场竞争加剧。
该股最近6个月获得机构4次买入评级、1次跑赢行业评级。
【12:31 盐湖股份(000792)：26Q1钾锂携手放量 景气共振上行 业绩略超预期】
4月15日给予盐湖股份(000792)买入评级。
风险提示：氯化钾价格下跌；锂项目投产不及预期；碳酸锂价格下跌。
该股最近6个月获得机构18次买入评级、3次推荐评级、2次优于大市评级、2次增持评级、1次“买入”投资评级。
【11:36 华鲁恒升(600426)：周期筑底+高油价 煤化工龙头持续受益】
4月15日给予华鲁恒升(600426)买入评级。
盈利预测。公司是国内煤化工龙头，成本优势显著，受益于中东地缘局势带来的油价上涨，公司路线成本优势持续放大。预计公司2026-2028 年营业总收入分别为364.13/386.73/415.27 亿元， 归母净利润分别为48.29/53.83/59.18 亿元，对应PE 分别为17.0/15.2/13.8 倍。维持“买入”评级。
风险提示：原材料价格超预期波动，产品供求格局超预期恶化，环保及安全生产风险。
该股最近6个月获得机构25次买入评级、4次强烈推荐评级、2次优于大市评级、2次增持评级、1次“买入”投资评级、1次强推评级、1次推荐评级、1次跑赢行业评级。
【11:31 苏美达(600710)：船舶+柴发双轮驱动 业绩稳健增长】
4月15日给予苏美达(600710)买入评级。
投资建议：公司为一家“供应链+产业链”双轮驱动的外贸企业，依托深厚的央企资源与成熟的员工激励机制，多年来公司的利润总额实现稳健增长，持续稳定分红。展望后续供应链业务企稳，产业链板块业绩或将持续释放，该机构预计公司于2026-2028 年将实现营业收入1251/1308/1372 亿元， 归母净利润15.14/17.23/19.81 亿元，对应当前PE 为11.0/9.6/8.4X，维持“买入”评级。
风险提示：海外需求不及预期；大宗商品价格波动风险；业务进展不及预期；汇兑损益风险。
该股最近6个月获得机构5次买入评级、3次增持评级。
【11:31 燕京啤酒(000729)：“十四五”圆满收官 “十五五”再创辉煌】
4月15日给予燕京啤酒(000729)买入评级。
投资建议：大单品持续放量，利润率稳步提升。收入端，公司大单品U8系列矩阵完善，增长势能强劲，26 年3 月公司高端新品A10 上市，有望加速高端化进程；同时推行“啤酒+饮料”的组合营销，倍思特汽水、纳豆等非啤酒产品有望成为贡献新的营收来源之一。利润端，高端化的持续加速，叠加生产、市场、供应链等九大变革的推进，在数字化赋能和管理体系优化的背景下，利润弹性有望得到进一步释放。该机构预计公司2026-2028 年归母净利润分别同比+21.0%/+18.9%/+16.5%至20.3/24.2/28.2亿元，维持“买入”评级。
风险提示：行业竞争加剧；原材料成本上涨；餐饮需求恢复不及预期。
该股最近6个月获得机构19次买入评级、8次增持评级、2次强推评级、2次推荐评级、1次优于大市评级、1次"买入"评级、1次买入-A的投评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级。
【10:32 中国太保(601601)：分层经营牵引客群上移 权益投资有定力】
4月15日给予中国太保(601601)买入评级。
盈利预测与评级：中国太保全年业绩表现良好，股息政策明晰，偿付能力在会计重分类后充足度提升，投资风格较为稳健。26 年的主要考验或在于寿险银保渠道的竞争加剧。该机构预计公司2026-2028 年归母净利润分别为548/625/726 亿元， 同比增速分别为2.4%/14.2%/16.1%，26-28 年每股内含价值为70.3/77.2/85.1 元，当前股价对应PEV 估值为0.54、0.49 和0.44 倍，维持“买入”评级。
风险提示。1、长期国债利率大幅下降；2、权益市场大幅向下波动；3、新单保费大幅下降。
该股最近6个月获得机构22次买入评级、4次推荐评级、2次优于大市评级、2次增持评级、2次跑赢行业评级、1次买入-A投资评级。
【10:32 中国平安(601318)：银保实现跨越式增长 权益投资敞口显著提升】
4月15日给予中国平安(601318)买入评级。
盈利预测与评级：中国平安25 年主要财务数据均较好，唯每股股息和集团EV 稍低于预期，该机构看好在银保渠道带动和个险渠道产品的运作下，26 年寿险NBV 的持续增长，也认为随着资产减值的不断确认，后续集团的不良计提压力有望减轻，26 年主要考验公司在权益仓位大幅提升后的投资收益波动把控能力。该机构预计公司2026-2028 年归母净利润分别为1449/1670/1934 亿元， 同比增速分别为7.5%/15.3%/15.8%，26-28 年每股内含价值为89.0/96.2/104.3 元，当前股价对应PEV 估值为0.65/0.60/0.55 倍，维持“买入”评级。
风险提示。1、长期国债利率大幅下降；2、权益市场大幅向下波动；3、新单保费大幅下降。
该股最近6个月获得机构32次买入评级、4次优于大市评级、3次增持评级、3次跑赢行业评级、2次强推评级、2次买入-A投资评级、1次推荐评级。
中财网