美光资本开支大增驱动洁净室订单爆发 亚翔集成柏诚股份受益

时间：2026年10月13日 04:31:34 中财网

　　CFi.CN讯：数据显示，美光2026财年Q4净利润达37.7亿美元，同比暴增超10倍；剩余履约义务升至1500亿美元，2027年超75%产能已获客户锁定。公司明确2027财年资本开支将大幅增加，其中Q1就达115亿美元，洁净室建设是重点投向。

　　
　　近期机构研报指出，AI带动存储需求持续升温，美光等巨头扩产节奏加快，直接拉动洁净室工程订单能见度提升。研报认为，亚翔集成H1营收增长51%、净利大增205%，柏诚股份新签订单58亿元、在手订单同比增长222%，均反映行业高景气正快速传导至业绩端。

　　
　　研报指出，Q3洁净室板块业绩有望延续高增，叠加建筑板块整体PB仅0.7倍、处于十年低位，低估值+高股息标的如中国建筑、江河集团也具备稳健配置价值。地产销售政策加码，进一步强化产业链修复逻辑。