全球AI主线不改 中美地缘缓和催化科技反弹

时间：2026年09月29日 18:11:34 中财网

　　CFi.CN讯：数据显示，纳斯达克上周再创新高，全球AI资本开支与模型迭代持续加速，C端应用与AI for Science落地提速。A股科技板块节前弹性偏弱，但成交已降至阶段低位，集中卖压基本释放，筹码结构趋于优化。

　　
　　近期机构研报指出，美伊谈判出现积极信号，霍尔木兹海峡临时开放具备可操作性，若叠加油价回落、美债收益率下行，将显著改善科技股估值环境。研报认为，中美元首互动潜在增量在于中东协调，若促成临时协议，有望带动关税缓和与技术限制松动预期，提升市场对流动性共振的定价。

　　
　　研报指出，国内科创虽启动晚于海外，但历史规律显示后续弹性更强；节后若地产消费预期降温，资金回流科技制造的条件更充分。进攻方向聚焦科创50、半导体设备、存储及AI应用端，当前‘持股过节’性价比提升。