Meta眼镜引爆AI端侧新叙事 面板涨价+家电芯片合作共振

时间：2026年09月28日 18:12:29 中财网

　　CFi.CN讯：数据显示，Meta发布轻量化AI眼镜Ray-Ban Audio，并推出个人AI Agent Muse，明确将接入眼镜实现任务执行，推动AI端侧落地加速。同时，TCL华星、京东方、惠科等头部面板厂密集发布涨价函。基本面来看，PCB、DDIC、金属靶材等核心物料成本全面上行，叠加韩台厂商收缩显示器产能，供给趋紧；终端品牌亦启动调价释放压力。

　　
　　近期机构研报指出，面板涨价有望改善家电上游成本结构，尤其利好具备垂直整合能力的白电龙头。研报认为，美的取消空调“开盘”实为渠道提效，短期数据或波动但长期健康度提升；海尔智家与华虹宏力签署芯片战略合作，切入智慧家庭与具身智能场景，强化自主可控能力。

　　
　　研报指出，AI硬件新叙事正从云端向端侧迁移，面板涨价反映产业链景气拐点，而家电企业加速芯片布局，不仅对冲成本压力，更打开AIoT增量空间。高分红+出海+科技赋能三条主线中，白电龙头兼具盈利稳定性与转型确定性。