机构强烈推荐1只个股-更新中

时间：2026年09月23日 08:36:21 中财网

【08:34 TCL科技(000100)深度研究系列报告二：玻璃基板：TCL科技尚未定价的期权】

　　9月23日给予TCL科技(000100)强推评级。

　　投资建议：公司H1 业绩表现超预期，供给定格驱动行业从周期走向卖方市场，叠加折旧退坡与少数股权收回，公司盈利步入系统性修复通道——这一该机构首次覆盖时提出的判断正在加速兑现。该机构提升公司2026-2028 年归母净利润预测至72/112/136 亿元（前值65/108/131 亿元），同比增速+58%/+56%/+22%，对应EPS 0.33/0.51/0.62 元。公司自由现金流确定性持续提升，采用FCFF DCF法估值，上调目标价至8.0 元（前值7.4 元），对应2026 年约24 倍PE，维持“强推”评级。

　　风险提示：玻璃基板中试线投资不及预期；良率爬坡与客户认证不及预期；中国大陆算力芯片需求不及预期；面板价格波动、供需改善不及预期风险；OLED等新型显示技术替代超预期风险；光伏业务持续亏损风险
　　该股最近6个月获得机构12次买入评级、2次强推评级、1次推荐评级、1次增持评级、1次"买入"评级。