元力股份(300174):福建元力活性炭股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易报告书（草案）（修订稿）
原标题:元力股份:福建元力活性炭股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易报告书（草案）（修订稿） 福建元力活性炭股份有限公司 发行股份及支付现金购买资产 并募集配套资金暨关联交易报告书（草案） （申报稿）（修订稿）
上市公司声明 本公司及全体董事、高级管理人员保证本报告书及其摘要内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担个别和连带的法律责任。 本公司控股股东、实际控制人、董事、高级管理人员承诺：如本次交易因涉嫌本人提供或者披露的信息存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，被司法机关立案侦查或者被中国证监会立案调查的，在案件调查结论明确之前，本人将暂停转让在公司拥有权益的股份，并于收到立案稽查通知的两个交易日内将暂停转让的书面申请和股票账户提交公司董事会，由公司董事会代本人向证券交易所和登记结算机构申请锁定；未在两个交易日内提交锁定申请的，授权公司董事会核实后直接向证券交易所和登记结算机构报送本人的身份信息和账户信息并申请锁定；公司董事会未向证券交易所和登记结算机构报送本人的身份信息和账户信息的，授权证券交易所和登记结算机构直接锁定相关股份。如调查结论发现存在违法违规情节，本人承诺锁定股份自愿用于相关投资者赔偿安排。 本报告书及其摘要所述事项并不代表中国证监会、深圳证券交易所对于本次交易相关事项的实质性判断、确认或批准。本报告书及其摘要所述本次交易相关事项的生效和实施尚待取得审批机关的批准或核准。本次交易完成后，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责；因本次交易引致的投资风险，由投资者自行负责。投资者在评价本次交易时，除本报告书及其摘要内容以及与本报告书及其摘要同时披露的相关文件外，还应认真考虑本报告书及其摘要披露的各项风险因素。投资者若对本报告书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律师、专业会计师或其他专业顾问。 交易对方声明 本次交易的交易对方声明如下： 本次交易的交易对方已出具承诺函，保证为本次交易所提供资料、信息的真实性、准确性和完整性，保证不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对所提供信息的真实、准确和完整承担相应法律责任。如因提供的信息存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给上市公司或者投资者造成损失的，将依法承担相应的法律责任。 交易对方将根据本次交易的进程，依照法律、法规、规章、中国证券监督管理委员会和深圳证券交易所的有关规定，及时提供相关信息和文件并保证继续提供的信息和文件仍然符合真实、准确、完整、有效的要求；同时，承诺提供的资料副本、复印件、扫描件与正本或原件一致；所有文件的签名、印章均为真实的，并已履行该等签署和盖章所需的法定程序、获得合法授权；不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 如为本次交易所提供或披露的信息存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并被司法机关立案侦查或者被中国证监会立案调查的，在案件调查结论明确之前，不转让在上市公司拥有权益的股份，并于收到立案稽查通知的两个交易日内将暂停转让的书面申请和股票账户提交上市公司董事会，由董事会代其向证券交易所和登记结算公司申请锁定；未在两个交易日内提交锁定申请的，授权董事会核实后直接向证券交易所和登记结算公司报送身份信息和账户信息并申请锁定；董事会未向证券交易所和登记结算公司报送身份信息和账户信息的，授权证券交易所和登记结算公司直接锁定相关股份。如调查结论发现存在违法违规情节，交易对方承诺锁定股份自愿用于相关投资者赔偿安排。 相关证券服务机构及人员声明 本次交易的证券服务机构均已出具声明，同意福建元力活性炭股份有限公司在本报告书及其摘要中援引其提供的相关材料及内容，相关证券服务机构已对本报告书及其摘要中援引的相关内容进行了审阅，确认本报告书及其摘要不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。 如本次重组申请文件存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，相关证券服务机构未能勤勉尽责的，将承担相应责任。 目 录 上市公司声明 ............................................................................................................... 1 交易对方声明 ............................................................................................................... 2 相关证券服务机构及人员声明 ................................................................................... 3 目 录 ........................................................................................................................... 4 释 义 ........................................................................................................................... 9 重大事项提示 ............................................................................................................. 13 一、本次重组方案简要介绍............................................................................... 13 二、募集配套资金简要介绍............................................................................... 16 三、本次交易方案调整情况............................................................................... 17 四、本次交易对上市公司的影响....................................................................... 21 五、本次交易已经履行及尚需履行的程序....................................................... 23 六、上市公司控股股东、实际控制人关于本次重组的原则性意见与上市公司控股股东、实际控制人、全体董事、高级管理人员自本次重组首次作出决议之日起至实施完毕期间的股份减持计划........................................................... 24 七、本次重组对中小投资者权益保护的安排................................................... 26 八、其他需要提醒投资者重点关注的事项....................................................... 31 重大风险提示 ............................................................................................................. 32 一、与本次交易相关的风险............................................................................... 32 二、标的公司相关的风险................................................................................... 35 三、其他风险....................................................................................................... 38 第一节 本次交易概况 ............................................................................................... 39 一、本次交易的背景、目的............................................................................... 39 二、本次交易的具体方案................................................................................... 42 三、本次交易的性质........................................................................................... 51 四、本次交易对上市公司的影响....................................................................... 52 五、本次交易已经履行及尚需履行的程序....................................................... 52 六、本次交易相关方所作出的重要承诺........................................................... 52 七、本次交易业绩承诺相关信息....................................................................... 66 第二节 上市公司基本情况 ....................................................................................... 69 一、基本情况简介............................................................................................... 69 二、公司股本结构及前十大股东情况............................................................... 69 三、最近三十六个月的控制权变动情况........................................................... 71 四、最近三年重大资产重组的基本情况........................................................... 71 五、最近三年的主营业务发展情况和主要财务指标....................................... 71 六、上市公司合法合规情况............................................................................... 72 第三节 交易对方基本情况 ..................................................................................... 73 一、交易对方总体情况....................................................................................... 73 二、交易对方的基本情况................................................................................... 73 三、募集配套资金的认购对象........................................................................... 79 第四节 标的资产基本情况 ..................................................................................... 80 一、同晟股份基本情况....................................................................................... 80 二、同晟股份历史沿革....................................................................................... 81 三、同晟股份的产权及控制关系....................................................................... 97 四、主要资产的权属状态、对外担保情况及主要负债情况........................... 99 五、同晟股份的合法合规情况......................................................................... 108 六、同晟股份主营业务情况............................................................................. 108 七、同晟股份主要财务数据............................................................................. 120 八、作为交易标的的企业股权情况................................................................. 121 九、同晟股份最近三年的评估或估值情况..................................................... 121 十、同晟股份下属公司情况............................................................................. 121 十一、报告期主要会计政策、会计估计及相关会计处理............................. 121 第五节 本次交易的评估情况 ............................................................................... 126 一、标的资产的定价依据与评估情况............................................................. 126 二、标的资产的评估情况................................................................................. 127 三、董事会对本次交易标的评估合理性及定价公允性分析......................... 164 四、独立董事对评估机构的独立性、评估假设前提的合理性及交易定价的公允性的意见......................................................................................................... 170 第六节 本次交易涉及发行股份的情况 ................................................................. 172 一、发行股份及支付现金购买资产涉及的发行股份情况............................. 172 二、募集配套资金涉及的发行股份情况......................................................... 174 第七节 本次交易主要合同 ..................................................................................... 178 一、资产购买协议............................................................................................. 178 二、业绩承诺及补偿协议................................................................................. 183 三、募集配套资金证券认购协议..................................................................... 187 第八节 本次交易的合规性分析 ............................................................................. 191 一、本次交易符合《重组管理办法》第十一条的规定................................. 191 二、本次交易不构成《重组管理办法》第十二条和十三条规定的情形..... 195 三、本次交易符合《重组管理办法》第四十三条的规定............................. 196 四、本次交易符合《重组管理办法》第四十四条的规定............................. 197 五、本次交易符合《重组管理办法》第四十五条的规定............................. 199 六、本次交易符合《重组管理办法》第四十六条的规定............................. 199 七、本次交易符合《重组管理办法》第四十七条的规定............................. 199 八、本次交易符合《创业板上市公司持续监管办法（试行）》第十八条的规定......................................................................................................................... 199 九、本次交易符合《发行注册管理办法》第十一条的规定......................... 200 十、本次募集配套资金使用情况符合《发行注册管理办法》第十二条的规定............................................................................................................................. 200 十一、本次募集配套资金符合《发行注册管理办法》第五十五条的规定. 201 十二、本次募集配套资金符合《发行注册管理办法》第五十六条、第五十七条的规定............................................................................................................. 201 十三、本次募集配套资金符合《发行注册管理办法》第五十九条的规定. 201 十四、本次交易的整体方案符合《上市公司监管指引第 9号——上市公司筹划和实施重大资产重组的监管要求》第四条的要求..................................... 202 十五、本次交易符合《上市公司监管指引第 9 号—上市公司筹划和实施重大资产重组的监管要求》第六条的要求............................................................. 202 十六、相关主体不存在《上市公司监管指引第 7号——上市公司重大资产重组相关股票异常交易监管》第十二条以及《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 8号—重大资产重组》第三十条规定的不得参与任何上市公司重大资产重组的情形................................................................................................. 203 十七、中介机构对本次交易符合《重组管理办法》等规定发表的明确意见............................................................................................................................. 203 第九节 管理层讨论与分析 ..................................................................................... 204 一、本次交易前上市公司财务状况和经营成果............................................. 204 二、标的公司的行业特点................................................................................. 209 三、标的公司的核心竞争力及行业地位......................................................... 225 四、标的公司的财务状况、盈利能力及现金流量分析................................. 232 五、上市公司对拟购买资产的整合管控安排................................................. 263 六、本次交易对上市公司的持续经营能力及未来发展前景的影响分析..... 265 第十节 财务会计信息 ............................................................................................. 272 一、交易标的财务会计资料............................................................................. 272 二、本次交易模拟实施后上市公司备考财务会计资料................................. 277 第十一节 同业竞争和关联交易 ............................................................................. 281 一、同业竞争情况............................................................................................. 281 二、关联交易情况............................................................................................. 281 第十二节 风险因素 ................................................................................................. 286 一、与本次交易相关的风险............................................................................. 286 二、与标的公司相关的风险............................................................................. 288 三、其他风险..................................................................................................... 292 第十三节 其他重要事项 ......................................................................................... 293 一、报告期内，拟购买资产的股东及其关联方是否存在对拟购买资产的非经营性资金占用..................................................................................................... 293 二、本次交易前后，上市公司不存在资金、资产被实际控制人或其他关联人占用的情形，不存在为实际控制人或其他关联人提供担保的情形............. 293 三、本次交易对上市公司负债结构的影响..................................................... 293 四、上市公司在最近十二个月内曾发生的资产交易..................................... 293 五、本次交易对上市公司治理机制的影响..................................................... 294 六、本次交易后上市公司的现金分红政策及相应的安排、董事会对上述情况的说明................................................................................................................. 294 七、本次交易涉及的相关主体买卖上市公司股票的自查情况..................... 296 八、上市公司停牌前股价的波动情况说明..................................................... 297 九、上市公司控股股东、实际控制人、全体董事、高级管理人员自本次重组预案披露之日起至实施完毕期间的股份减持计划......................................... 298 十、本次交易对中小投资者权益保护的安排................................................. 298 第十四节 独立董事和证券服务机构关于本次交易的意见 ................................. 299 一、独立董事意见............................................................................................. 299 二、独立财务顾问意见..................................................................................... 302 三、法律顾问意见............................................................................................. 304 第十五节 本次交易中介机构及有关经办人员 ..................................................... 305 一、独立财务顾问............................................................................................. 305 二、法律顾问..................................................................................................... 305 三、标的资产审计机构和上市公司备考财务信息审阅机构......................... 305 四、资产评估机构............................................................................................. 305 第十六节 上市公司及中介机构声明 ..................................................................... 306 一、上市公司及全体董事、高级管理人员声明............................................. 306 二、独立财务顾问声明..................................................................................... 307 三、法律顾问声明............................................................................................. 308 四、审计机构声明............................................................................................. 309 五、评估机构声明............................................................................................. 310 第十七节 备查文件 ................................................................................................. 311 一、文件目录..................................................................................................... 311 二、备查地点..................................................................................................... 311 释 义 本报告书中，除非文义另有所指，下列简称具有如下含义：
重大事项提示 特别提醒投资者认真阅读本报告书全文，并特别注意下列事项： 一、本次重组方案简要介绍 （一）本次重组方案概况
（二）标的资产评估情况
（三）本次重组支付方式 上市公司以发行股份及支付现金相结合的方式支付标的资产交易对价，其中股份对价 80%，现金对价 20%，具体如下： 单位：元
上市公司于2026年6月8日召开2025年度股东会审议通过了《关于2025年度利润分配预案的议案》，上市公司以实施权益分派股权登记日登记的总股本扣除回购专用证券账户所持股份为基数，每10股派发现金分红1.00元（含税），上市公司本次权益分派于2026年7月9日实施完毕，本次发行股份及支付现金购买资产的发行价格相应除息由12.48元/股调整为12.38元/股。 二、募集配套资金简要介绍 （一）募集配套资金安排
上市公司于2026年6月8日召开2025年度股东会审议通过了《关于2025年度利润分配预案的议案》，上市公司以实施权益分派股权登记日登记的总股本扣除回购专用证券账户所持股份为基数，每10股派发现金分红1.00元（含税），上市公司本次权益分派于2026年7月9日实施完毕，本次募集配套资金的发行价格相应除息由13.08元/股调整为12.98元/股。 三、本次交易方案调整情况 （一）本次交易方案调整的具体内容 1、交易标的资产范围、交易对方的调整 本次交易标的资产范围、交易对方的调整情况如下：
由于中锋评估以 2025年6月30日为基准日出具的《福建元力活性炭股份有限公司拟发行股份收购资产所涉及的福建同晟新材料科技股份公司股东全部权益价值项目资产评估报告》（中锋评报字（2025）第40076号）有效期截止日期为2026年6月29日，2026年7月中锋评估以2025年12月31日为加期评估基准日出具了《福建元力活性炭股份有限公司拟发行股份收购股权所涉及的福建同晟新材料科技股份公司股东全部权益价值项目资产评估报告》（中锋评报字（2026）第40097号），对本次交易标的资产进行了加期评估。本次加期评估标的公司100%股权评估值为45,135.38万元，较前次评估的47,078.87万元（调减2025年半年度利润分配后）下降4.13%。 基于加期评估结果，以及前述标的资产范围、交易对方调整，上市公司与交易对方签署了《福建元力活性炭股份有限公司与福建同晟新材料科技股份公司相关股东关于发行股份及支付现金购买资产协议之补充协议（二）》，约定本次交易标的公司99.9955%股权的交易作价为45,123.95万元，交易方案调整后对应标的资产100%股权作价较调整前标的资产 100%股权交易作价下降4.13%，调整情况对比如下： （1）交易方案调整前
经交易各方协商一致，上市公司与交易对方签署了《福建元力活性炭股份有限公司与福建同晟新材料科技股份公司相关股东关于发行股份及支付现金购买资产之业绩承诺及补偿协议之补充协议》，对本次交易的业绩承诺及补偿事项调整如下：
1、现有政策法规对重组方案是否构成重大调整的规定 中国证监会发布的《＜上市公司重大资产重组管理办法＞第二十九条、第四十五条的适用意见——证券期货法律适用意见第15号》中对是否构成对重组方案的重大调整进行了明确： “（一）拟对交易对象进行变更的，原则上视为构成对重组方案重大调整，但是有以下两种情况的，可以视为不构成对重组方案重大调整： 1、拟减少交易对象的，如交易各方同意将该交易对象及其持有的标的资产份额剔除出重组方案，且剔除相关标的资产后按照下述有关交易标的变更的规定不构成对重组方案重大调整的； 2、拟调整交易对象所持标的资产份额的，如交易各方同意交易对象之间转让标的资产份额，且转让份额不超过交易作价百分之二十的。 （二）拟对标的资产进行变更的，原则上视为构成对重组方案重大调整，但是同时满足以下条件的，可以视为不构成对重组方案重大调整： （未完）  |