磷化铟短缺加剧 AI光通信产业链迎重大机遇

时间：2026年08月09日 22:16:27 中财网

　　CFi.CN讯：数据显示，随着AI基础设施快速扩张，作为800G及以上高速光通信核心基底材料的磷化铟正经历需求结构性跃升。英伟达预测2026年至2030年全球磷化铟晶圆整体需求将提升约20倍，目前供需缺口已远超DRAM和NAND，未来需求有望呈现爆发式增长。

　　
　　一份研报观点认为，在AI系统向更高密度演进的背景下，磷化铟需求将持续高增。但受工艺复杂、全球制造资源稀缺以及产业链高度集中影响，全球超90%市场份额被少数巨头垄断，产能扩张面临明显瓶颈。研报指出，供需紧张格局将长期存在，具备全产业链布局的国内厂商正加速追赶，有望显著提升盈利能力。

　　
　　研报认为，AI算力基础设施建设加速是推动这一趋势的核心动力，国内相关企业在技术能力和供应链完整性上具备追赶条件，将在这一长期成长周期中获得明确发展空间。本周A股科技板块已展现强劲反弹，电子元器件、专用材料等方向领涨明显，美股科技巨头也同步走强，进一步印证了产业景气度提升。整体来看，磷化铟短缺带来的产业链重构机会值得重点关注。