具身智能突破加速 算力配件迎风口

时间：2026年07月09日 17:10:58 中财网

　　数据显示，2026北京智源大会把具身智能与世界模型放在核心位置，专设多个相关论坛。院长指出人工智能正从预测下一个词元转向预测下一个物理状态。目前机器人已在人机乒乓球对打、酒店清洁、货架抓放等场景展现点状能力，但多数仍依赖受控环境。

　　
　　一份研报观点认为，具身智能正从“可执行”走向“可学习、可泛化、可进化”，世界模型将成为物理世界的下一代基座。研报指出，当前瓶颈主要集中在数据获取、物理规律理解、多模态感知等方面，但产业已形成扩数据、补大脑、强感知、定标尺等多组突破打法。仿真合成数据、人类第一人称视频结合真机采集，能显著降低数据门槛；多模态融合与触觉力控则提升机器人部署后的自进化能力。

　　
　　研报认为，VLA与世界模型正走向融合，而“本体-大脑”是否一体化的路线分歧也将催生不同分工机会。这直接利好数据闭环快、现金流先落地的环节。基本面来看，AI大模型训练、端侧算力基础设施以及RV减速器、力觉传感器、灵巧手等核心零部件，都将因泛化进程加快而获得真实需求增量。信息显示，12-24个月内基础模型有望显著进步，真实部署数据闭环窗口已在12-18个月左右。

　　
　　研报指出，这些公共底座和技术路径的突破节奏虽有分歧，但方向明确，相关产业链公司有望率先受益于窄场景的规模复制，从而推动业绩与估值双重提升。整体看，具身智能的长期想象空间正逐步清晰。